上市公司投资者关系活动记录与调研纪要：公司自己的口径
资料称，地缘与OpenAI营收消息推动全市场轮动，ETF成交占比升至6月以来最高，宏观对冲与大盘科技股出现重叠抛盘。半导体和AI板块还受到业绩不及高预期、AI厂商计划发债及中国光模块禁令无进展等因素压制。资料指出，标普500与标普去AI指数近5周走势差值接近10%，AI板块是近期大盘强弱分化的核心来源。 点名公司：OpenAI（AI）、三星（半导体）、台积电（半导体）、ORCL（AI融资）、AVGO（AI融资）、SCPX（AI融资）、COHR（光通信）、LITE（光通信）。
作者称，AI预期修正、FCC潜在禁令及避险情绪推动科技股下跌，流动性出现负反馈，指数已接近去年9月以来震荡区间下沿。微盘和红利相对占优，资金也在油气、化工及电池等低位方向间轮动。作者将当前视作调整C浪，认为下周走势关键，并提到跌下来可关注宽基或指数增强操作。 时点：2026-10 下周是关键观察时点；2026-10-12 上证指数增强ETF鹏华开售认购。
商务部重点监测的78个步行街（商圈）假期客流量和营业额同比增长，但增速较2025年同期下降。重点平台具身智能机器人、智能眼镜及节能产品销售额同比增长。一线城市消费表现分化，上海、广州增长较快；全国出入境客流增长，但同比增速回落。
原文称，9月询价单量创新高，但二级市场未出现大跌，且低换手率或反映筹码以配置盘为主。收益率相对10年期国债的利差处于历史较阔位置，或已部分定价基本面压力；在无重大利空时，短期显著抛压概率或较低，对正向催化的敏感度或更高。标的配置主线包括IDC、拥有运营alpha的消费龙头和能源龙头。 点名公司：华润消费（消费龙头）、大悦城消费（消费龙头）、唯品会消费（消费龙头）、国家电投（能源龙头）、上实租住、温州水利、华润商业、凯华商业。